【引言】盡管中國的不銹鋼產(chǎn)業(yè)的起步較國際上晚了近40年，但憑借國人銳意開拓的精神及創(chuàng)新、發(fā)散的思維使得中國不銹鋼產(chǎn)業(yè)獲得了長足的發(fā)展，不銹鋼產(chǎn)能、產(chǎn)量全球第一大國的地位已是無可撼動。而事物的兩面性是客觀存在的，“臺風來了，豬也會飛”。中國不銹鋼產(chǎn)業(yè)的快速壯大，是因為迎合了過往經(jīng)濟的發(fā)展趨勢及人民生活水平的要求，當前，在巨大的產(chǎn)能亟待釋放的情況下，卻遭遇了國內(nèi)經(jīng)濟增速放緩的境遇，曾經(jīng)的規(guī)?；瘍?yōu)勢如今似乎已經(jīng)成為了“累贅”，鉻鐵、鎳生鐵、電解錳、不銹鋼……概莫能外，我們是感嘆中國的不銹鋼產(chǎn)業(yè)是生不逢時？還是認知為這是產(chǎn)業(yè)發(fā)展到一定階段后的必然現(xiàn)象？同時，它又將會走向何方？
　　技術(shù)推動是不銹鋼行業(yè)發(fā)展的一大標簽，圍繞原料的供應、生產(chǎn)效率的提高、生產(chǎn)成本的壓縮等方面的技術(shù)革新可謂日新月異，尤以近10年的發(fā)展過程中表現(xiàn)得更為深刻，且革新的步伐也越加頻繁。技術(shù)的革新成就過一段行業(yè)的輝煌，卻并非是一勞永逸，如今，即便裝備了領先技術(shù)的鋼企卻同樣面臨困境，且未能看到任何可掙脫的跡象，這就說明行業(yè)已經(jīng)是“內(nèi)傷”了。是什么造就了“內(nèi)傷”？又會有什么手段去療卻“內(nèi)傷”？對此，我們做一番回顧與展望。
　　一、不銹鋼技術(shù)革新頻率越發(fā)加快
　　1、功高至偉的國產(chǎn)鎳生鐵
　　眾所周知，鎳鐵并非中國的發(fā)明，但利用低品位的紅土鎳礦生產(chǎn)鎳生鐵（Nickel Pig Iron/NPI）則是中國的首創(chuàng)，其誕生之于中國不銹鋼業(yè)的意義不亞于力學界砸中牛頓的那個蘋果，它的存在為緩解中國不銹鋼生產(chǎn)規(guī)?；^程中對鎳原料需求高速增長所帶來的限制提供了一條“捷徑”，同時將鎳資源的供給規(guī)模擴大、成本壓縮、生產(chǎn)周期縮短，從成本、生產(chǎn)周期及通用性來看，精煉鎳較鎳生鐵升水有其合理性，但鎳生鐵中免費鐵的存在就讓精煉鎳的升水機制受到了挑戰(zhàn)，甚至是反轉(zhuǎn)，畢竟中國的鎳消費中不銹鋼行業(yè)占據(jù)了80%以上的份額，因此精煉鎳的通用性優(yōu)勢就無法體現(xiàn)，相反鎳鐵生鐵中的免費鐵優(yōu)勢更為明顯?；谏鲜龅膬?yōu)勢，鎳生鐵從2005年在中國生根以來，獲得了快速發(fā)展，尤其是在電爐工藝普及化后，其在不銹鋼生產(chǎn)領域的使用率一度接近60%。
　　國產(chǎn)鎳生鐵的規(guī)?；褂玫於酥袊讳P鋼成本優(yōu)勢，從而使得中國不銹鋼供需格局從2010年前的凈進口狀態(tài)轉(zhuǎn)為凈出口狀態(tài)。
　　因此，2005年可稱之為中國不銹鋼行業(yè)的第一次革命年，鎳生鐵工藝的出現(xiàn)為中國不銹鋼業(yè)的擴張“插上了翅膀”，突破這樣蹣跚的格局，中國不銹鋼業(yè)用了53年。
　　2、異軍突起的一體化工藝
　　無論是高爐一體化還是RKEF一體化工藝，其在2010年已經(jīng)萌發(fā)，只是受限于當時的技術(shù)成熟度及窄帶領域的運用，因此，并未引發(fā)引發(fā)行業(yè)的關(guān)注。隨著2012年6月份廣青項目的正式投產(chǎn)將一體化工藝推向高潮，其帶來的效應是對傳統(tǒng)煉鋼工藝的顛覆。這標志著不銹鋼行業(yè)的技術(shù)革新不僅僅是從原料延伸至煉鋼，而是將原料和煉鋼相結(jié)合。在傳統(tǒng)鋼廠利潤扁平化的情況下，RKEF一體化鋼廠卻是獲利頗豐，利用成本搶占市場也就水到渠成，一時間減少自煉鋼并外購一體化工藝坯料成為傳統(tǒng)鋼廠的共識。
　　在2012年形成的“一體化風”的影響下，業(yè)內(nèi)紛紛效仿，2014年投產(chǎn)的新增332萬噸產(chǎn)能為清一色的一體化工藝。
　　當前，國內(nèi)一體化產(chǎn)能已經(jīng)占據(jù)國內(nèi)不銹鋼煉鋼產(chǎn)能的40%左右，后續(xù)的北海誠德、德龍鎳業(yè)等項目的投產(chǎn)后，其占比將進會進一步提升。
　　盡管當前的低迷行情下一體化工藝也難以施展，甚至是受到了羈絆，但瑕不掩瑜，當前的困局是扭曲的供需關(guān)系（礦源的限制和不銹鋼的供應過剩）所導致，供需關(guān)系一旦緩和后，一體化工藝依舊可以換發(fā)生機。
　　一體化工藝的興起是促使國內(nèi)不銹鋼產(chǎn)能擴張的主要動力，因此，將之稱為不銹鋼行業(yè)的第二次革命是實至名歸。從“第一次行業(yè)革命”向“第二次行業(yè)革命”過渡使用了7年。
　　3、價格戰(zhàn)導火索的冷連軋工藝
　　與一體化工藝類似，冷連軋工藝的興起也是一個循序漸進的過程。在2014年以前盡管已有冷連軋項目投產(chǎn)及具備投產(chǎn)能力，但未能形成多大反響，但進入2014年后隨著肇慶宏旺冷連軋項目的逐漸放量，利用“量”與“價”優(yōu)勢在華南市場引發(fā)了行業(yè)的關(guān)注，太鋼冷連軋項目在2014年底的放量將冷連軋的概念引入到300系和400系領域，至此，行業(yè)已然切實感受到了冷連軋的存在。
　　到了2015年，太鋼冷連軋的持續(xù)放量，并配套倉庫前移的操作模式，二季度寶鋼德盛冷連軋產(chǎn)品大舉壓境，如此一來不銹鋼冷軋領域全系列的冷連軋產(chǎn)品席卷而來，價格的節(jié)節(jié)下調(diào)，使得冷、熱軋價差逐漸縮小，壓延廠的生存空間首先受到?jīng)_擊，正所謂“開弓沒有回頭箭”，這場戰(zhàn)役勢必要以改軋的退出洗牌為代價。
　　從現(xiàn)有粗鋼產(chǎn)量數(shù)據(jù)來看，2015年中國不銹鋼產(chǎn)量較2014年持平或者微增的可能性極大，在產(chǎn)量變化不大的情況下，價格行情卻是落差巨大，當然這是基于外部的經(jīng)濟、供需等環(huán)境的影響，但從不銹鋼行業(yè)自身而言，其結(jié)構(gòu)也在發(fā)生著巨大的變化。同樣的粗鋼產(chǎn)量，但對于市場的感受卻是不一樣的，業(yè)內(nèi)普遍感受的是資源量增了，而且是源源不斷的增，這就是行業(yè)內(nèi)部的結(jié)構(gòu)調(diào)整所產(chǎn)生的誤區(qū)，原本也是那么的產(chǎn)量，但相當部分是通過寬幅、窄帶改軋廠去消化，這部分并未進入到流通環(huán)節(jié)，而當寬幅冷連軋放量后，巨大的產(chǎn)量對流通渠道的依賴感極強，價格的節(jié)節(jié)下調(diào)，帶來改軋、正材同價，窄帶和寬幅同價，這樣就逼迫改軋廠減、停產(chǎn)，這樣的擠壓效應都通過流通渠道去體現(xiàn)，從而使得流通領域資源更加“擁擠”，由視覺上的變化帶來的心理感受的變化最終觸發(fā)價格的失守。
　　冷連軋通過技術(shù)創(chuàng)新顯然已經(jīng)引領了冷軋價格走勢，且隨著后續(xù)相當部分的冷連軋的產(chǎn)能的投產(chǎn)勢必會將這樣的引領作用所強化。冷連軋技術(shù)的革新對行業(yè)的發(fā)展帶來的影響是深遠的， 它改變了行業(yè)的生存法則，鑒于此，我們可以將其歸結(jié)于行業(yè)的“第三次革命”，距離上一次行業(yè)革命3年。
　　至此，行業(yè)圍繞技術(shù)領域已經(jīng)經(jīng)歷了三次革命，這三次革命的時間跨度上“53年—7年—3年”，可見技術(shù)革命的頻率越發(fā)加快，這就是時代所賦予的節(jié)奏，迎合這樣的節(jié)奏才能生存，反之就被淘汰。為了迎合這樣的節(jié)奏，行業(yè)內(nèi)的個體不是在轉(zhuǎn)型就是在轉(zhuǎn)型的路上。
二、技術(shù)革新成就了過去、痛定了當下
　　技術(shù)的革新是推動中國不銹鋼產(chǎn)能、產(chǎn)量快速擴張的重要基礎，以技術(shù)、成本領先的優(yōu)勢去爭奪行業(yè)的“制空權(quán)”是鋼企所崇尚的，同時也是如此踐行的。
　　當前不銹鋼行情是有史以來從未有過的低迷，低價有利于刺激消費，而現(xiàn)實情況是不銹鋼的產(chǎn)量增速已經(jīng)放緩，甚至是止步不前，這就說明下下游行業(yè)需求的彈性空間已不大。產(chǎn)能擴張速度盡管放緩，但仍在擴張，而產(chǎn)量增速近乎止步，這將進一步拉低產(chǎn)能利用率，這也是當前中國不銹鋼業(yè)的“內(nèi)傷”所在，“內(nèi)傷”的治愈若不依賴于外力則只能經(jīng)歷“廝殺”。
　　因此，技術(shù)革新成就了過去、痛定了當下。行業(yè)過去的“野蠻生長”就注定了行業(yè)當前的陣痛是無法逾越的，它必須經(jīng)受 “物競天擇”的考驗，而這個考驗過程的長短卻取決于外部干預因素的變化。
　　三、下一個的革新點在哪里
　　中國不銹鋼行業(yè)過往的技術(shù)革新涵蓋了原料配比、煉鋼、軋鋼等重要環(huán)節(jié)，更新技術(shù)對應的是提高生產(chǎn)效率、壓縮生產(chǎn)成本，其所產(chǎn)生的效益也是有目共睹的，那么技術(shù)的革新是就此成就巔峰還是仍有突破點？同時，突破點又能不能演變成革新點？對此我們以外行的身份提幾點假設。
　?。?）是否可以避免連鑄坯修磨及二次加熱
　　在煉鋼連鑄的過程中，能否講連鑄坯料在封閉的環(huán)境下進行鑄坯，用真空環(huán)境或者是保護氣體環(huán)境下避免表面氧化，或者是減輕氧化程度，將鋼坯直接熱送至軋機，從而避免鋼坯冷卻修磨的過程，同時也就避免了二次加熱帶來的能量損耗，進而提高熱軋機的能力來配合煉鋼的速率，平衡煉鋼和軋鋼的產(chǎn)能。
　?。?）能否越過熱軋/冷軋環(huán)節(jié)
　　按照業(yè)內(nèi)較為領先的冷、熱軋工藝來看，熱連軋、冷連軋工藝是運用得較為廣泛的，且熱連軋的產(chǎn)能普遍是大于冷連軋的產(chǎn)能，如果將兩者進行疊加，也就是說提高熱連軋的精度或者是提高冷連軋的下壓能力，通過單組連軋機組可以實現(xiàn)鋼坯到冷軋的過程，從而省去其中一組連軋機的投資，如果有需要是否考慮在“中退”的過程中加入軋機使得鋼帶可以進一步減薄，在冷、熱酸洗的切換上，是否可以采取左右或者是上下疊加的模式實現(xiàn)冷、熱酸洗切換，當然，如果能實現(xiàn)單線酸洗，并能通過酸洗程度來控制表面光潔程度則更加經(jīng)濟。
　　如果實現(xiàn)上述的設想，可能障礙會在于影響了煉鋼及熱軋產(chǎn)能的發(fā)揮，這個過程就需要平衡處理，但從投資和工藝成本來看，單噸成本下降千余元應當可行。誠然，這些僅僅是筆者作為生產(chǎn)外行的一個假設，希望能夠起到拋磚引玉的作用。
　　行業(yè)的的發(fā)展需要基于一個一個的假設再去創(chuàng)造，只有創(chuàng)造出顛覆行業(yè)的技術(shù)制高點才能甩開對手，以讓人望塵莫及的技術(shù)優(yōu)勢去革行業(yè)的命是加速行業(yè)洗牌的“捷徑”所在。
四、行業(yè)需要“宋志平”式的強勢整合，再造一個世界500強
　　中國不銹鋼業(yè)當前的問題的根結(jié)在于需求與產(chǎn)能不匹配，技術(shù)裝備的升級使得產(chǎn)能得以迅速擴張，但外部的鎳價政策因素的干擾又從原料根源上影響了國內(nèi)技術(shù)優(yōu)勢的發(fā)揮。對內(nèi)的需求不支撐，無序的競爭持續(xù)，對外的鎳價頻干擾，行業(yè)面臨內(nèi)憂外患，難道中國的不銹鋼業(yè)真的沒救了么？讓其自生自滅？還是需要極力去探尋方向？那么它的出路又會在何方？
　　1、產(chǎn)能輸出對行業(yè)問題不能起到實質(zhì)性的影響
　　產(chǎn)能過剩是國內(nèi)諸多行業(yè)的共性，鼓勵過剩產(chǎn)能的對外輸出成為解決問題的有效途徑之一，在“一帶一路”倡議的帶動下，國內(nèi)眾多的鋼鐵、合金等企業(yè)已紛紛走出國門，而對應到中國的不銹鋼產(chǎn)業(yè)來看，并非十分受用，既然是產(chǎn)能輸出，就需要有此消彼長的關(guān)系，這在中國的鎳鐵行業(yè)是如此體現(xiàn)的，但在不銹鋼業(yè)卻表現(xiàn)為純粹的增量，國內(nèi)產(chǎn)能卻未受影響。
　　再者，從中國的不銹鋼出口量及結(jié)構(gòu)來看，2014年中國不銹鋼出口量為385.1萬噸，其中板卷292.3萬噸、帶材18.0萬噸、型材、27.3萬噸、管材47.5萬噸，結(jié)合歐盟、臺灣、韓國、東南亞等國家及地區(qū)的對華不銹鋼反傾銷因素的影響，其中板卷出口量下降20%以上已無懸念，假設帶材、型材、管材的出口量能夠持穩(wěn)延續(xù)，則后續(xù)的國內(nèi)不銹鋼出口量將在326.64萬噸，這充其量是對應中國不銹鋼廠1-2家的產(chǎn)能，更何況青山已經(jīng)在印尼建設了不銹鋼產(chǎn)能200萬噸左右，且主要為板卷領域，剩下的126.64萬噸的出口量里絕大的部分的份額在于型材、管材領域里，產(chǎn)品形態(tài)分散、出口目的地分散，這對國內(nèi)的不銹鋼產(chǎn)能轉(zhuǎn)移又能有多大的貢獻呢。在產(chǎn)能輸出問題上還需考慮政治、人文、成本回收周期等因素，項目建成后還會面臨與中國國內(nèi)產(chǎn)品的競爭，與此同時，外部市場同樣存在產(chǎn)能過剩問題。
  從根本上來說，中國不銹鋼產(chǎn)能是內(nèi)需導向型的，其產(chǎn)品的85%左右的比例是依賴內(nèi)需進行消化，轉(zhuǎn)移產(chǎn)能去發(fā)掘外部市場的難度顯然更大，畢竟煉鋼設備的搬遷和報廢無異，鋼企重新投資、重新開發(fā)市場在投入和產(chǎn)出之間容易受到遲疑。
　　中國的不銹鋼產(chǎn)能的對外轉(zhuǎn)移是個長期性的問題，只有在外部產(chǎn)業(yè)格局所形成的成本優(yōu)勢大于國內(nèi)的情況下才具備產(chǎn)能轉(zhuǎn)移的可行性，而這顯然需要相當長的過程，當中國的廢鋼供應體系完備后這些外部產(chǎn)能又將淪為“累贅”。因此，產(chǎn)能輸出不能解決中國不銹鋼產(chǎn)業(yè)的根本性問題。
　　2、強勢整合，再造一個世界500強
　　中國的水泥行業(yè)自2003年后，依賴低成本、國產(chǎn)化NSP技術(shù)和裝備獲得了長足發(fā)展，產(chǎn)能也因此迅速擴張，產(chǎn)能從2003年的11.6億噸至2008年已經(jīng)擴張到20.3億噸，至2008年產(chǎn)能利用率已下滑至73%左右，價格混戰(zhàn)也隨之爆發(fā)。（看到這里，我是否有感覺到這和當前的中國不銹鋼行業(yè)是何等的相似）那么中國水泥行業(yè)是否就此沉淪了呢？事實情況是沒有，盡管到了2014年中國水泥行業(yè)的產(chǎn)能達到34.2億噸，但行業(yè)依舊能夠?qū)崿F(xiàn)800億元的利潤，相較于鋼鐵大中企業(yè)的利潤304億元，這樣的結(jié)果已實屬不易，那么其又是如何實現(xiàn)產(chǎn)能過剩與利潤共現(xiàn)的局面的呢？答案就是大規(guī)模整合。
　　宋志平，一個締造了2個世界500強神話的人，其理念是“重組以后，市場占有率提高了；市場占有率提高了，就不打亂仗了；不打亂仗了，價格就穩(wěn)定了；價格穩(wěn)定了，就賺錢了。”按照如此理念其整合了水泥行業(yè)內(nèi)的900多家企業(yè)，將水泥行業(yè)的集中度（CR10）從2008年的16%提高至2014年的60%，就此于2011年將中國建筑材料集團有限公司締造成世界500強企業(yè)，復制此種手法于2013年將中國醫(yī)藥集團締造成又一個世界500強企業(yè)。
　　行業(yè)整合，打造寡頭企業(yè)，從而奠定行業(yè)的話語權(quán)。這樣的方式盡管有壟斷之嫌，但整合行業(yè)60%的產(chǎn)能后，剩下的40%的產(chǎn)能依舊存在，這樣就可規(guī)避壟斷，締造寡頭。
　　任何不以武裝統(tǒng)一為保障的政治體難以長久。同樣，任何不以經(jīng)濟利益為前提的合作也都難具有束縛力。行業(yè)內(nèi)的鋼企之間的碰頭會每年都會有那么幾次，但往往都是形同虛設，某鋼廠老總參加完鋼廠關(guān)于聯(lián)合減產(chǎn)的碰頭會，下了飛機電話生產(chǎn)副總“老王啊，今天剛開完會，他們都決定減產(chǎn)40%了，價格應該有支撐了，我們開足了干，但對外要保密”。盡管是個業(yè)內(nèi)鋼廠之間調(diào)侃的段子，卻也真實地反應出行業(yè)內(nèi)的凝聚力的不足。
　　結(jié)合目前國內(nèi)的不銹鋼產(chǎn)能現(xiàn)況來看，行業(yè)集中度（CR10）已達到60.29%，如果將其中的部分企業(yè)進行兼并重組成立集團公司，我們暫且將其假設為“中國不銹鋼控股集團有限公司”（下文簡稱“中不銹”），那么后續(xù)的行業(yè)集中度（CR10）達到80%都不是問題，這個過程中國企顯然有著先天條件。如果以“中不銹”的體量去完成原料采購、生產(chǎn)、銷售的布局，試問屆時是不銹鋼看鎳價的還是鎳價看不銹鋼的呢？同時，寡頭機制內(nèi)的鋼企、貿(mào)易商又會有誰會“反水”？
　　在實現(xiàn)方式上，采取股權(quán)互換的模式，無需重新注資。假如不銹鋼企A和不銹鋼企B兩者的固本都是1億元，那么A用20%的股權(quán)去換B的20%股權(quán)，再用AB的聯(lián)合體方式去整合C鋼企，假如C的股本同樣是1億元，那么AB聯(lián)合體只需動用10%的股權(quán)就可換C的20%股權(quán)，按照同樣的方法去整合其他的鋼企或貿(mào)易體，最終成立集團控股公司并控股30%，假設整合了10家鋼企，每家鋼企股本1億元，則公司董事會股本是3億元。每家企業(yè)不用出資一分錢，便擁有了其他鋼企的股份，利益體得到了捆綁。
　　第二種方式，假設10家不銹鋼企，各鋼企出資自身股本的51%比例至集團控股公司，完成集團控股公司對各鋼企的控股，最終打包上市。以當前國內(nèi)前產(chǎn)能前10位鋼企為例，產(chǎn)能利用率70%的前提下，噸鋼價格11000元/噸，產(chǎn)品銷售率98%，那么其整體營收將達到1856.316億元（290.05億美元），而2014年世界500強的入圍門檻為營收237.2億美元。這樣，下一個進入世界500強的中國企業(yè)將會在不銹鋼行業(yè)產(chǎn)生。
　　【結(jié)語】正如生活中的“買菜定律”——晚上的菜更便宜，當前全行業(yè)陷入到了困境中，但它也是整合的絕佳時間點。鋼企之間的“相逢”時機很重要，這當如一對戀人，你出現(xiàn)在它想安定的時候，那么你的勝算就很大；你出現(xiàn)在他對這個世界充滿好奇的時候，那么就算你多么美麗多么優(yōu)秀都是徒勞。如今，行業(yè)已經(jīng)疲憊，與其拖著疲憊的身心再去“戰(zhàn)斗”，還不如精誠合作，顯然彼此合作的生存空間更為廣闊。即便產(chǎn)能過剩也不可怕，關(guān)鍵是可控。剩下的就是彼此之間的姿態(tài)，其實沒有誰比誰更高貴。我們用歌德的《浮士德》里的幾句史詩來聊以慰藉那在黑暗里摸索的中國不銹鋼業(yè)：
　　“遼闊的世界，宏偉的人生，
　　長年累月，真誠勤奮，
　　不斷探索，不斷創(chuàng)新，
　　常常是周而復始，從不停頓。
　　忠實于過去，而又樂于迎新，
　　心情舒暢，目標純正。
　　??！這樣又會前進一程。”